Pourquoi les prévisions financières sont-elles importantes dans un business plan ?
La construction d’un business plan est essentielle à la réussite d’un projet. Il constitue une véritable feuille de route pour l’entrepreneur. En plus de fixer les contours de l’activité, il se compose de deux parties majeures.
L’étude de marché : elle vise à comprendre et à analyser le marché sur lequel le créateur souhaite s’implanter.
Le prévisionnel financier : il rassemble différents tableaux qui traduisent les implications économiques du lancement de l’activité. Pour cela, il s’appuie notamment sur les conclusions de l’étude de marché.
Les prévisions financières sont incontournables pour mesurer la rentabilité de la future entreprise. En effet, pour qu’une activité soit viable, elle doit pouvoir dégager des profits.
Elles évaluent aussi la faisabilité financière du projet. Ainsi, elles identifient les différentes sources de financement que l’entreprise peut mobiliser pour couvrir les investissements nécessaires au lancement. Plus globalement, elles permettent de s’assurer que la société disposera d’une trésorerie suffisante pour faire face à ses besoins à moyen terme.
L’ensemble de ces informations est indispensable au créateur. Débuter son activité sans avoir bien préparé son prévisionnel financier, c’est un peu comme être lâché au beau milieu de la jungle sans carte ni boussole !
Bon à savoir
Votre prévisionnel financier vous sert aussi d’appui dans vos recherches de financement. Il traduit la viabilité de votre projet, et rassure quant à votre capacité à honorer vos futures échéances de remboursement.
Réalisez votre business plan gratuitement
Quels sont les éléments clés des prévisions financières ?
Des prévisions financières complètes doivent inclure un certain nombre de tableaux et de ratios incontournables. Chacun d’eux permet de répondre à une ou plusieurs questions primordiales pour le porteur de projet.
|
Questions |
Outils pour répondre |
|---|---|
|
Quelles sont les ressources nécessaires au déploiement du projet ? Comment peut-on les rassembler ? |
Plan de financement initial |
|
De quelle somme l’entreprise a-t-elle besoin pour couvrir le décalage entre ses achats et les règlements reçus de ses clients ? |
Besoin en fonds de roulement |
|
Le projet est-il rentable ? |
Compte de résultat prévisionnel |
|
Quel niveau de chiffre d’affaires minimum faut-il atteindre pour que le projet soit rentable ? |
Seuil de rentabilité |
|
La trésorerie disponible sera-t-elle suffisante pour faire face aux différentes dépenses tout au long du projet ? |
Plan de trésorerie |
💡 La partie financière du business plan peut inclure d’autres documents : budget prévisionnel, bilan prévisionnel, etc. C’est à vous de déterminer les états qui vous seront utiles !
Le plan de financement
Le plan de financement anticipe les besoins en financement de votre entreprise, à son lancement et pendant ses trois premières années d’activité. Il vous permet ainsi d’assurer au mieux la pérennité de votre projet.
Le plan de financement se présente sous la forme d’un tableau, constitué de deux colonnes.
Les emplois correspondent aux besoins de financement.
Les ressources incluent vos différentes entrées d’argent, telles que le capital social, les emprunts ou les aides publiques.
➡️ Les ressources doivent être au moins égales aux emplois pour que l’ensemble des besoins de l’entreprise soient couverts. Idéalement, constituez un matelas de sécurité pour faire face aux imprévus.
Bon à savoir
Pour les périodes postérieures au lancement de l’activité, vous pouvez inclure la capacité d’autofinancement (CAF) dans vos ressources.
Le BFR (besoin en fonds de roulement)
Une entreprise doit généralement faire face à un décalage permanent de trésorerie généré par son activité. Il résulte de l’écart temporel entre les paiements qu’elle doit effectuer à ses fournisseurs et les règlements qu’elle reçoit de ses clients. À ce titre, le gestionnaire doit connaître deux indicateurs.
Le BFR : il mesure le décalage de trésorerie à financer.
Le fonds de roulement : il évalue les ressources disponibles pour la couverture du BFR.
Calcul du besoin en fonds de roulement
Pour estimer votre besoin en fonds de roulement, vous devez connaître :
la valeur de vos stocks ;
les délais de paiement accordé à vos clients ;
les délais de règlement octroyés par vos fournisseurs.
BFR = stocks + créances clients – crédit fournisseurs
💡 On exprime souvent le BFR en jours de chiffre d’affaires. Ainsi, vous pouvez estimer vos besoins sur la base d’une norme sectorielle. Ces standards sont précieux pour établir le prévisionnel financier de votre business plan.
Bon à savoir
Consultez nos fiches métiers pour connaître la norme de votre secteur d’activité.
Calcul du fonds de roulement
Cet indicateur se calcule à partir des données du bilan comptable.
Fonds de roulement = (capitaux propres + dettes à long terme) – actifs immobilisés
👉 Le fonds de roulement est positif si les ressources stables de l’entreprise suffisent à financer ses immobilisations. L’excédent peut alors être affecté aux besoins générés par le cycle d’exploitation.
Bon à savoir
On peut ensuite mesurer la trésorerie nette de l’entreprise à partir de ces indicateurs. Elle correspond à la différence entre le fonds de roulement et le BFR.
Trésorerie nette = fonds de roulement – besoin en fonds de roulement
Analyse de la trésorerie nette
On distingue deux cas de figure.
🙌 Votre trésorerie est positive
Votre fonds de roulement est supérieur à votre BFR. Ainsi, les ressources financières de votre entreprise vous permettent de couvrir les besoins liés au cycle d’exploitation. Si vos excédents sont importants, vous pouvez les placer pour faire fructifier votre trésorerie.
⚠️ Votre trésorerie est négative
Vous disposez de deux leviers pour remédier à cette anomalie.
Augmenter votre fonds de roulement, par un apport en fonds propre ou d’autres sources de financement.
Réduire votre BFR.
💡 Pour limiter votre BFR, vous pouvez agir sur plusieurs éléments.
Améliorer la gestion de vos stocks pour en diminuer le délai de rotation.
Optimiser le suivi de vos encaissements (gestion de la facturation, relance des clients…).
Négocier des délais de règlement plus longs auprès de vos fournisseurs.
Le compte de résultat prévisionnel
Le compte de résultat prévisionnel est l’un des tableaux clés du business plan, puisqu’il évalue la rentabilité du projet. Il comporte deux colonnes, qui listent les charges et les produits de l’entreprise. Il permet ainsi de mesurer le bénéfice (ou la perte) de votre premier exercice.
Bon à savoir
Les charges et produits doivent toujours être reportés hors taxes (HT).
💡 Vos objectifs de chiffre d’affaires découlent normalement de l’étude de marché.
Les charges à prévoir en création d’entreprise sont quant à elles nombreuses.
Frais de constitution de la société.
Coûts liés à l’acquisition ou à la location des locaux, et à leur aménagement.
Achats de marchandises et de matières premières.
Dépenses énergétiques (électricité, gaz, etc.).
Impôts et taxes.
Salaires et charges sociales.
Etc.
⚠️ Pour que votre compte de résultat prévisionnel soit fiable, vous devez lister vos charges de manière exhaustive.
Bon à savoir
Vous pouvez vous faire accompagner par un expert-comptable pour construire vos prévisions financières. Ce professionnel du chiffre établit régulièrement des budgets et s’assurera de la fiabilité de vos hypothèses. Il vérifiera également l’absence d’omissions significatives dans vos projections.
Enfin, il pourrait être un soutien de poids pour défendre votre projet face aux financeurs que vous solliciterez.
Le seuil de rentabilité et le point mort
Le seuil de rentabilité désigne le montant de chiffre d’affaires à partir duquel une entreprise devient rentable. Le point mort correspond au jour de l’année au cours duquel ce seuil est atteint. Au-delà, l’activité génère des profits.
Pour calculer ces deux indicateurs, vous devez connaître :
votre chiffre d’affaires prévisionnel (CA) ;
vos charges variables (CV) : eau, électricité, etc. ;
le total de vos charges fixes (CF) : loyer, assurances, etc.
Vous devez réaliser les calculs suivants :
1️⃣ Calcul de la marge sur coûts variables (MCV) :
MCV = CA – CV
2️⃣ Calcul du taux de marge sur coûts variables (TMCV) :
TMCV = MCV / CA
3️⃣ Calcul du seuil de rentabilité (SR) :
SR = CF / TMCV
4️⃣ Calcul du point mort (PM) :
PM = (SR / CA) x 360
Le plan de trésorerie
Une situation de trésorerie saine est indispensable au bon fonctionnement de votre entreprise. Pour vous en assurer, le plan de trésorerie présente tous vos encaissements et décaissements mensuels. Il est généralement établi sur un horizon de 12 mois.
➡️ Ainsi, vous pouvez suivre l’évolution prévisible de votre trésorerie disponible. Vous pouvez donc vérifier que vous disposerez toujours des ressources nécessaires pour faire face à vos dépenses.
En cas d’insuffisance ponctuelle, vous devez trouver une solution pour éviter la cessation des paiements. Vous pouvez par exemple négocier une facilité de caisse ou une autorisation de découvert.
Nos conseils pour faire des prévisions financières réalistes
Concevoir des prévisions financières fiables est primordial avant de se lancer. Néanmoins, cette tâche n’est pas forcément évidente, alors que l’on connaît encore très peu de variables de notre projet. Voici quelques conseils qui vous aideront à construire des projections les plus réalistes possibles.
Recensez toutes les données financières pertinentes
Avant de commencer à construire votre prévisionnel financier, rassemblez un maximum d’informations. Vous pourrez ainsi remplir vos différents tableaux et formules de calcul de façon plus fluide.
Checklist
Vous devez notamment évaluer :
votre chiffre d’affaires prévisionnel ;
le coût de revient des biens ou services vendus ;
vos charges fixes (loyers, assurances, etc.) ;
les investissements à réaliser avant le lancement ;
vos opportunités de financement.
💡 Une étude de marché rigoureuse doit contribuer au chiffrage de ces différents éléments.
Formulez plusieurs hypothèses
Le calcul de votre chiffre d’affaires prévisionnel n’est pas évident avant d’avoir réellement lancé votre activité. Nous vous recommandons de formuler plusieurs hypothèses. On anticipe généralement trois scénarios : un pessimiste, un réaliste et un optimiste.
👉 Dans l’idéal, votre activité doit demeurer viable, même dans le cas de l’hypothèse pessimiste. Ainsi, votre projet ne serait pas mis à mal par de premiers résultats inférieurs à vos prévisions.
Interprétez les résultats de vos prévisions financières
Vous ne devez pas vous contenter de construire les tableaux et de calculer les ratios présentés dans cet article. Vous devez ensuite les analyser. En effet, ces outils vous fournissent une multitude d’informations précieuses sur votre projet.
Exemple
Comparez votre chiffre d’affaires prévisionnel avec votre seuil de rentabilité. Ainsi, vous pouvez évaluer la marge dont vous bénéficiez pour que votre activité reste rentable.
Analysez l’ensemble des indicateurs dont vous disposez pour déterminer si votre projet est viable. Si certains d’entre eux demeurent dans le rouge, tentez de procéder à des ajustements avant votre lancement.
Faire ses prévisions financières avec l’outil de Business Plan Propulse by CA
La construction de prévisions financières nécessite souvent de nombreuses heures de labeur. Vous concevez vos tableaux de bord, vous mesurez vos charges et votre chiffre d’affaires prévisionnel en formulant différentes hypothèses… Ce travail est aussi important qu’il peut être laborieux. Et malheureusement, vous n’êtes pas à l’abri d’une erreur de calcul qui viendrait complètement fausser vos projections.
Ainsi, l’outil de Business Plan proposé par Propulse by CA peut vous être d’une grande aide. En plus de vous faciliter le travail, il réalise tous les calculs pour vous. Le risque d’erreur est donc largement réduit. 🙌
Il vous permet de préparer votre étude de marché, ainsi que vos prévisions financières. Vous pourrez créer facilement les différents tableaux et évaluer les ratios présentés dans cet article. Vous obtiendrez ainsi un business plan propre, directement prêt à être soumis à vos partenaires.
Nous vous proposons notre outil gratuitement… alors il serait dommage de s’en priver !
Créez un business plan convaincant en quelques clics et réutilisez-le partout. Si vous avez des questions, un coach vous accompagne.
